HotForex1月8日全球市场分析

Market Analysis

总体市况:

外汇市场方面,美国12月非农就业不及预期,但薪资数据达到市场预估。美元指数先抑后扬,上周五小幅反弹至92.02一线。

非美货币表现不一,欧元/美元回落至1.2029,英镑/美元微幅收高至1.3562,美元/日元走高至113.03,澳元/美元基本收平于0.7860,美元/瑞郎收至0.9745。美元/加元则在加拿大就业数据影响下大幅下挫至1.2411。

贵金属价格先抑后扬。国际现货金最终小幅收低于1320.40一线,白银微幅收高于17.21美元/盎司。

能源方面,美国原油价格温和回撤至61.52美元/桶,伊朗抗议活动暂时得到了平息。

隔夜关键事件:

1.非农偏弱但薪资良好

美国劳工部(DOL)公布的数据显示,美国12月非农就业人数增加14.8万人,市场预期增加19.0万人,未修正的前值为增加22.8万人。美国12月失业率为4.1%,维持在2000年12月以来的低位,预期为4.1%,前值为4.1%。

数据同时显示,美国劳工部还将11月非农就业人数自22.8万人上修至增加25.2万人。

虽然失业率维持在低位,且11月非农数据被上修。但12月非农就业人口增数远不及市场预期,一度导致美元指数走低。

不过,美元的走低并未持续很久,市场随即将重心转向薪资数据。数据显示,美国12月平均小时薪资月率增长0.3%,预期增长0.3%,前值修正为增长0.1%;美国12月平均小时薪资年率上涨2.5%,预期增长2.5%,前值修正为上升2.4%。

美国12月薪资数据合乎预期且优于前值,薪资录得小幅回升,令市场对美联储3月升息的预期得到支撑,美元指数也因此企稳。

事实上,因美国就业市场接近充分就业,美国12月就业增速放缓也合乎情理。更为关键的薪资数据向好,这令市场对美联储升息前景继续抱有信心。

2.加拿大就业表现强势

加拿大统计局公布的数据显示,加拿大12月就业人数增加7.86万人,增幅远超市场预期的0.2万人。

数据同时显示,加拿大12月失业率降至1976年1月以来新低5.7%,也优于市场预期的6.0%及前值5.9%。

加拿大就业连续两个月大幅增长,且12月全职就业人数录得2007年11月以来最大增幅。数据表现严重超出市场想象,原本投资者预计在强势的11月就业数据后,加拿大就业表现会出现温和调整。

几乎没有瑕疵的加拿大12月就业数据令市场对加拿大央行1月升息的预期高企。数据公布后,隔夜指数掉期(OIS)市场走势显示,加拿大央行1月17日升息的概率由数据公布前的45%激增至69%。

这一背景下,美元/加元自然重挫,汇价一度跌至1.2354附近。

主要品种走势分析:

欧元/美元

从日线图来看,欧元/美元二次逼近此前所说的1.2090水平后,虽有回撤但其短线上行趋势犹存。且欧元本交易日亚盘再度走高,汇价下方支撑1.1990仍完好。

从MACD指标来看,快线上穿慢线构成的“金叉”犹存,红色动能柱收缩,汇价走势和动能柱的变化略有分歧。

(欧元/美元日线图 来源:HotForex)

澳元/美元

从日线图来看,澳元/美元总体升势完好,后市继续关注对此前所说的0.7885一线的触及。其下方支撑仍位于0.7785一线。

从MACD指标来看,快线上穿慢线构成的“金叉”犹存,红色动能柱收缩,汇价走势和动能柱的变化出现分歧。

(澳元/美元日线图 来源:HotForex)

美元/加元

从日线图来看,美元/加元如期进一步走低并达成此前所说的1.2430水平,汇价短线进一步关注1.2345一线。汇价上方阻力自1.2565进一步下移至1.2520水平。

从MACD指标来看,快线下穿慢线构成的“死叉”犹存。绿色动能柱犹存,汇价走势和动能柱的变化基本一致。

(美元/加元日线图 来源:HotForex)

国际现货金

从日线图来看,黄金虽然上周五收低,但先抑后扬的表现令其继续保留上测此前所说的1329.30水平的可能。而且,其支撑也自此前的1300关口上移至1305一线。

从MACD指标来看,快线上穿慢线构成的“金叉”犹存,红色动能柱收缩,金价与动能柱表现基本一致。

(国际现货金日线图 来源:HotForex)

国际现货银

从日线图来看,白银短线上行趋势也完好,后市继续关注能否对17.40水平进行测试。其下方支撑仍位于16.80水平。

从MACD指标来看,快线上穿慢线构成的“金叉”犹存,红色动能柱收缩,银价的表现和动能柱变化分歧犹存。

(国际现货银日线图 来源:HotForex)

美国原油

从日线图来看,美国原油价格高位温和回落,需要本交易日收高来确认短线继续上测62.50水平的倾向。其下方关键支撑仍位于60.10水平。

从MACD指标来看,快线上穿慢线构成的“金叉”犹存,红色动能柱收缩,油价表现和动能柱变化一致。

(美国原油日线图 来源:HotForex)

比特币/美元

从小时图来看,比特币价格对此前所说的14005-15455区间构成上穿。币价现在又开始回撤,短线关注15455能否转化成支撑,从而支持币价再度走高。

从MACD指标来看,快线下穿慢线构成“死叉”,绿色动能柱放大,币价表现和动能柱变化一致。

(比特币/美元小时图 来源:HotForex)

宏观焦点分析:

1.博斯蒂克、威廉姆斯讲话

北京时间周二凌晨01:40,亚特兰大联储主席博斯蒂克将就经济前景和货币政策发表演说。

北京时间周二凌晨02:35,旧金山联储主席威廉姆斯将出席布鲁金斯学会所主办的活动“美联储应坚守2%通胀目标还是应重新省思?”

这两位都是新晋票委。其中,威廉姆斯是明显的鹰派。威廉姆斯此前预计,2018年美国经济势头良好、经济动能继续保持,美联储将加息3次。2019年可能会加息2-3次。

而博斯蒂克去年上任后媒体曝光频率极低。其此前总体的观点认为,美国经济超出其可持续的水平,需要渐进式升息。

就本交易日而言,预计威廉姆斯对美联储政策的态度出现较大变化的概率不大。总体预计仍将是鹰派论调。而对于博斯蒂克而言,市场希望这位上任不久的地区联储主席能够给出更多的个人观点,从而能够令投资者为其政策倾向性定基调。预计博斯蒂克日内言论对美元构成影响的概率更大。

2.欧元区零售销售

本交易日北京时间18:00,欧元区将公布11月零售销售。市场预期月率上升1.3%,前值为下降1.1%;预期年率上升2.2%,前值为上升0.4%。

从市场预期来看,显然投资者认为欧元区零售表现会较之前显著改善。事实上,在10月数据意外糟糕的背景下,11月数据录得回暖也本就是情理之中的。

因此,该数据对欧元/美元的影响关键仍在于实际值和预期之间的差异。虽然数据影响力不及欧元区通胀,但考虑到本交易日其他关键经济数据(特别是美国方面)有限,预计该数据结果仍有较大概率影响到欧元/美元的欧盘走势。

今日关注重点:

16:15 瑞士12月CPI——关注欧元/瑞郎、美元/瑞郎

18:00 欧元区11月零售销售——关注欧元/美元

周二凌晨01:40 亚特兰大联储主席博斯蒂克将就经济前景和货币政策发表演说——关注美元相关货币对及美元计价金银原油

周二凌晨02:35 旧金山联储主席威廉姆斯将出席布鲁金斯学会所主办的活动“美联储应坚守2%通胀目标还是应重新省思?”——关注美元相关货币对及美元计价金银原油